“數字中國”内涵日益豐富，包含數字經濟、數字社會、數字政府和數字生态，成為了大資料産業發展的新動能。随着“數字中國”概念推行，智慧城市和數字城市建設熱潮興起，各地與大資料和數字經濟相關的園區快速落地，數字經濟規模持續擴大，占GDP 比重逐年增加。2022 年大陸大資料産業規模達1.57 萬億元，同比增長18%，成為推動數字經濟發展的重要力量。
科技“自立自強”和“數字中國”建設，是國内科技或者電子資訊産業發展和投入的主要方向，相關機構的重新組建和設立，将在體制機制上形成支撐，重點任務落實和執行将更為有力。ICT行業也将在這一輪“國産化”和“數字化”的浪潮中，深度受益。
大資料與科學技術互相促進，共同繁榮。從BERT 模型出現到擁有1750 億參數規模的GPT-3 千億級大模型，大規模預訓練模型成了新的技術發展趨勢。最近較為火熱的ChatGPT 就采用了“大資料+大算力+強算法=大模型”路線，使用了45TB 的資料、近1 萬億個單詞來訓練模型，可見大資料作為AI 算法“飼料”，在人工智能不斷進化中的重要作用。從技術發展來看，大資料相關的隐私計算、實時計算、硬體變革等技術發展也推動了大資料技術和産品的更新疊代，帶來更多新的應用場景、解決方案和産品服務。
近年來，相關行業營業收入規模保持較好的增長趨勢，下遊應用市場蘊藏潛能。2021 年網際網路、政府、金融和電信引領大資料融合産業發展，合計規模占比為78.5%。網際網路、金融和電信三個行業由于資訊化水準高，研發力量雄厚，在業務數字化轉型方面處于領先地位。騎牛看熊發現政府大資料也成為近年來政府資訊化建設的關鍵環節，相關的應用需求持續火熱。此外，工業大資料和健康醫療大資料作為新興領域，資料量大、産業鍊延展性高，未來市場增長潛力大。
騎牛看熊認為數字經濟主線将貫穿全年，建議關注基礎設施“國資雲”與核心行業資料應用5大方向：
（1）基礎設施方向。預計在政策驅動下，行業相關标的有望率先迎來收入層面的加速增長。根據政策要求，需要打通數字基礎設施大動脈，暢通資料資源大循環。
（2）資料應用方面。政策要求培育壯大數字經濟核心産業，發展高效協同的數字政務，打造自信繁榮的數字文化，建構普惠便捷的數字社會，建設綠色智慧的數字生态文明。
（3）職能設定方面。國家資料局将是數字中國建設的“牽頭人”角色，一方面可以解決國内數字中國或者數字經濟建設的能力問題，另一方面也為數字中國建設提供了機制體制保障。
（4）大資料應用對象。對半導體裝置、半導體材料、關鍵元器件，以及作業系統、資料庫、中間件、工業軟體等領域的國産化将形成長期利好，更快實作數字賦能經濟社會發展。
（5）降本提效需求驅動企業選擇大資料。人工智能産業引領新商業模式變革，向内部管理要紅利成為新時期企業發展的重要課題，海量的經營資料可以幫助企業更好梳理内部營運管理流程，減少更多無謂的資源浪費，對外業務開展也需要資料分析以支援其更精準有效的業務營運。
在大資料時代，資料要素驅動力凸顯，AIGC 有望重塑生産與價值體系資料作為生産要素推動數字經濟持續快速發展，ChatGPT 打開人工智能産業新發展空間。大資料使得爆發式增長的資料的商業價值逐漸顯現，而資料要素的自身特性，使得資料要素具有不竭的推動力，對數字經濟的發展驅動力持續凸顯。
資料重要性提升下資料自主可控重要性同步提升，有望帶動相關軟硬體及應用的産業鍊加速信創與國産替代程序，兩者形成産業共振。ChatGPT 的出現大大拓寬了人工智能的應用空間，推動人工智能應用邁上新台階，其爆紅不僅在較為細分的基礎算力、資料标注、算法等方向上為相關産業帶來新的發展機遇，并以上中下三層架構的産業生态，對社會整體生産與價值配置設定體系産生深遠的影響。
海量資料支撐下ChatGPT 的爆火帶動人工智能産業大發展，計算機商業模式有望迎來新變革。随着“東數西算”工程落地，資料交易中心作為大資料産業市場化發展的重要一環，在推動大資料産品标準化、規範化發展的同時完善了産業生态。資料作為新型生産要素，是數字化、網絡化、智能化的基礎，已快速融入生産、配置設定、流通、消費和社會服務管理等各個環節，深刻改變着生産方式、生活方式和社會治理方式。
目前的人工智能發展處于“感覺智能”階段，建構和訓練模型需要大量底層資料作為基礎，AIGC 有望推動大資料需求大幅擴張。AIGC在2022 年下半年以來兩度席卷網際網路，其在多元化場景的應用有望提高市場對大資料産業關注度，以及推動大資料産業需求提升。騎牛看熊認為大資料是資料的集合，是圍繞資料形成的一套技術體系，并衍生出了豐富的産業生态，成為釋放資料價值的重要引擎。國資雲大資料相關廠商，有望憑借可靠的黨政背景、多年的網信資源優勢、紮實的産品服務能力，成為關鍵資料要素體系中的核心抓手。