CTA之趨勢追蹤1号

資料：期貨市場技術分析

           海龜交易法則

           國内 CTA 政策發展現狀、 特征和配置價值（中信證券）

資金配置設定：總資金10000萬；70%用于即7000萬用于固定收益；30%即3000萬從中拿出1000萬作為保證金用于做商品期貨

商品期貨品種選擇：分散品種，選擇交易活躍的品種（這裡并沒有打算動态的品種選擇，也沒有去過濾走勢相關性高的期貨品種）

政策：簡單的單均線+過濾

頭寸管理：等權配置設定即1000萬保證金除以品種數目（這裡并沒有進行動态的頭寸調整，其一：動态的調整每個品種的頭寸；其二：動态的調整整體的倉位即調整保證金的多少）

回測（收益曲線就不貼了）：平均盈利/平均虧損：4.25                       勝率：28.96%

                                               年化收益率：119.9%                              有效收益率：622.48%

評價：

完全可以做到保證金翻倍，而且最大回測隻占最大資金使用量的75%。基本可以保證平均年化10%以上，并且最大回測不超過8%，而且有70%的資金即7000萬用于做固收，可以進一步的降低風險。是以有的管理期貨的私募基金，某一年做到年化30%并不稀奇，也并沒有說明水準有多高，還是得看長期。