文丨尚揚
10月9日，2024年三季報披露工作正式揭開帷幕，根據時間表，除了個别公司，絕大多數企業都會在本月底前完成财報披露工作，與年報近4個月、半年報近2個月的披露期相比，三季報的時效性明顯更強。
而随着三季報的開啟，各大投資機構的最新持倉也逐漸浮出水面。如一直以來都被市場高度關注的“國家隊”成員，社保基金、中央彙金、證金公司的最新重倉标的都已有所顯現，且多家被“國家隊”資金長期重倉的公司，三季報業績都展現了頗為優異的成長性。
社保基金繼續加倉
目前來看，已有雲天化、小商品城等11家公司的前十大股東或流通股東名單中出現了社保基金的身影，其中5家公司為三季度新進重倉，雲天化則得到了進一步加倉（見表1）。
作為社保基金的長期重倉股，雲天化三季度末不僅得到了社保基金602組合的繼續青睐，還獲得了“新粉絲”全國社保基金101組合的關注，該組合以1020.59萬股的持倉新晉成為公司第六大股東（見圖1）。今年前三季度，雲天化實作營業收入467.24億元，同比下降12.34%；實作歸母淨利潤44.24億元，同比增長19.42%，淨利潤增長主要來源于報告期内磷肥價格同比上升，大宗原材料價格同比下降，毛利同比增加。
小商品城今年前兩個報告期連續退出社保基金公開重倉名單後，三季度末也迎來了新股東，社保基金110組合新進重倉4193.43萬股，晉升成為公司第五大股東（見圖2）。據其10月15日釋出的财報資料顯示，小商品城前三季度實作營業收入106.13億元，同比增長34.25%；實作淨利潤23.29億元，同比增長0.53%。但從單季度來看，公司第三季度歸母淨利潤同比大幅增長176.73%，環比也完成了19.86%的增長，主要受益于商品銷售規模擴大、市場經營利潤同比增加。随着年報的釋出，公司股價當日即出現了強勢上漲。
社保基金積極增倉的同時，持倉更為長期主義的彙金公司、證金公司也繼續現身于川投能源的前十大股東之列（見圖3）。得益于來水同比大幅增加，公司參股的雅砻江水電和國能大渡河發電量同比增長，公司前三季度實作營業收入10.87億元，實作歸母淨利潤44.22億元，同比分别完成了6.48%、15.1%的增長。
回購公告提前曝光“國家隊”重倉名單
除了正式公布三季報的公司，久立特材10月16日最新釋出的回購公告顯示，以10月14日登記在冊的資料，共有4隻“國家隊”資金産品均位列公司前十大股東之列，雖然社保基金101組合、基本養老保險基金15011組合分别減持了1.4萬股、126.13萬股，但同期養老保險基金1001組合相較二季度末增持了150萬股，社保基金115組合則以1180.89萬股新進重倉成為了公司的第八大股東（見圖4）。
誠意藥業雖尚未釋出正式三季報，但公司10月8日釋出的最新回購公告也顯示，以9月30日登記在冊的資料，社保基金604組合也繼續以1525.03萬股的持倉位居公司第二大股東。
金宏氣體、炬芯科技此前釋出的公告也顯示，以9月26日登記在冊的資料，社保基金102組合以1463.32萬股的持倉位居金宏氣體第四大股東；以9月23日登記在冊的資料，社保基金114組合以242萬股的持倉位居炬芯科技第九大流通股股東。雖然統計資料截止日在三季度末前，但距離時間較短，社保基金的持倉變動機率也相對較小。
而除了社保基金，思特威9月底的大股東名單中則繼續出現了國家大基金的身影，9月20日的持倉資料顯示，大基金二期繼續以2954.36萬股位列公司第二大股東。
41隻“國家隊”重倉股三季報業績預增
三季報披露期，炒業績正在成為市場主線。如10月16日釋出三季報淨利潤同比預增115.37%的西昌電力，公告當日股價收出“10CM”漲停；10月15日釋出公告，預期三季報業績翻倍增長的建發合誠、銳明技術也均在公告當日股價站上了漲停。
作為長期資金，“國家隊”持倉相較其他機構調倉頻率明顯偏低，尤其以彙金公司、證金公司、國家大基金來看，短期内各季度對多數公司基本都呈現了無變動式持倉。雖然公司三季報還隻是“小荷才露尖尖角”，但結合中報持倉資料來看，多數公司三季度末大機率仍會被繼續重倉持有。
且觀察發現，目前已有逾百家公司提前于正式三季報釋出了三季報業績預告，其中也不乏長期被“國家隊”資金重倉的個股（見表2）。
例如自2022年上市來即被國家大基金二期重倉的思特威，公司三季報預告表示，報告期内預計實作淨利潤25233萬元~29233萬元，相較去年同期強勢扭虧。業績來源主要為公司在智慧安防領域新推出的疊代産品具備更優異的性能和競争力，産品銷量有較大的上升，銷售收入增加較為顯著。同時，公司在智能手機領域應用于旗艦手機主攝、廣角、長焦和前攝鏡頭的數顆高階5000萬像素産品出貨量大幅上升，且市場占有率持續提升，帶動公司智能手機領域營收顯著增長而來。
同時被彙金公司、證金公司長期持有的新華保險，受益于近期資本市場的回暖，公司前三季度投資收益大幅增長，由此預計前三個季度淨利潤額約為186.07億元~205.15億元，同比預增95%~115%。
（文中提及個股僅為舉例分析，不作買賣推薦。）
#A股下周能否走出第二波上漲##本周最牛股票大漲逾180%##A股大漲 市場超5100股上漲#