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今日(10月9日),国内矿业巨头“紫金矿业”(601899.SH/2899.HK)与1925年上市的全球领先黄金公司“纽蒙特”(Newmont Corporation;多地上市)共同发布公告,“紫金矿业”及境外全资子公司“金源国际”(金源国际控股有限公司),在今日已与“纽蒙特”(Newmont Corporation)及其全资子公司“Newmont Golden Ridge Ltd”(也即此次交易的“标的公司”)签署《股份收购协议》,“金源国际”拟出资10亿美元(约合70.71亿元人民币;其中,在交割时支付9亿美元,在采矿权租约延期获得加纳议会追认或类似条件满足后,支付剩余1亿美元),收购“纽蒙特”所持有的标的公司(“Newmont Golden Ridge Ltd”)100%股权。标的公司“Newmont Golden Ridge Ltd”拥有加纳Akyem金矿项目100%权益(IIR据公告,交易尚需两国监管部门的备案或批复等,且根据加纳矿业法,当标的公司向股东分红时,政府享有 10%的分红权)。
经IIR综合查询整理,上世纪80年代,从福州大学地质系毕业的陈景河首次提出紫金山“上金下铜”分带的预测,并在此后得到验证,使紫金山金铜矿成为大陆“七五”期间探明的重要金属矿床之一。
1986年,“紫金矿业”的前身“上杭县矿产公司”正式成立;1992年,陈景河主动放弃福建省地质局最年轻高级工程师的“铁饭碗”,请缨前往上杭县矿产公司担任总经理,负责紫金山的开发工作。1993年,紫金山挖出第一桶黄金9.3千克;同年,“上杭县矿产公司”更名为“上杭县紫金矿业总公司”。
随着紫金山金矿的开采,“紫金矿业”发展迅速,2000年时(当年完成股份制改造,设立如今的“福建紫金矿业股份有限公司”),“紫金矿业”总资产已达约6亿元,年销售收入约4亿元,是8年前的200倍。
2003年,“紫金矿业”在港上市,2008年登陆A股。此后,紫金矿业面向全国拓展业务,并开始实施国际化战略,通过国内外多起并购交易,如今的“紫金矿业”,在中国17个省(区)和境外15个国家拥有重要矿业投资项目(如境内的西藏巨龙铜矿及朱诺铜矿、黑龙江多宝山铜山铜矿、福建紫金山铜金矿、新疆阿舍勒铜矿、山西紫金、贵州紫金、陇南紫金等;境外的塞尔维亚丘卡卢-佩吉铜金矿及博尔铜矿、刚果(金)卡莫阿铜矿及科卢韦齐铜矿、苏里南罗斯贝尔金矿、哥伦比亚武里蒂卡金矿等)。
2021年,“紫金矿业”提出要打造“绿色高技术超一流国际矿业集团”,加速进军新能源新材料产业,仅2022年一年,“紫金矿业”就收购了阿根廷3Q盐湖锂矿(100%权益)、西藏拉果错盐湖锂矿(70%权益)、湖南道县湘源硬岩锂多金属矿(66%权益)。
同在2022年,“紫金矿业”还收购了“龙净环保”控制权(15.02%)、“招金矿业”20%股权(通过子公司收购,成为第二大股东)及海域金矿30%权益,以及位于南美洲的苏里南罗斯贝尔(Rosebel)金矿(2022年10月公告,收购95%权益,交易金额为3.6 亿美元,2023年初完成交割),可以说,2022年是“紫金矿业”的一个收购小高峰。
至于此次紫金矿业的收购标的“Akyem金矿”,它位于世界主要黄金成矿带上,属典型的造山型金矿,是加纳最大金矿之一。2021年至2023年,Akyem金矿黄金产量分别为11.9吨、13.1吨和9.2吨。截至2023年末,Akyem金矿拥有黄金资源量(不含储量)54.4吨,平均品位3.36克/吨;储量约34.6吨,平均品位1.35克/吨,另有约83吨黄金被归类为地采资源储备(据“纽蒙特”公告)。
此次出售Akyem金矿的卖方“纽蒙特”(Newmont Corporation),其成立于1921年,总部位于美国科罗拉多州,是全球领先的黄金公司,以及铜、锌、铅、银的生产商。
2011年2月,“纽蒙特”以23亿加元收购加拿大“Fronteer Gold”,这使它成为了全球第二大黄金生产商;2019 年1月,它以 100 亿美元的价格收购加拿大 Goldcorp,成为全球最大黄金矿商,这笔交易也打破了当时的记录,成为黄金矿业史上最大规模并购案。
2023年,“纽蒙特”再斥资288亿澳元(折合约192亿美元),收购了澳大利亚竞争对手“Newcrest Mining”,再次刷新了自己创造的黄金矿业史上的交易记录。
而最近,“纽蒙特”开始战略调整,今年2月,“纽蒙特”宣布了剥离非核心资产的计划,要专注于自己投资组合中的一级资产,用我们熟悉的话说,这家并购狂魔也开始了“去杠杆”。
今年9月,“纽蒙特”同意将其位于西澳大利亚的Telfer矿和Havieron金铜项目70%的权益,以4.75亿美元出售给Greatland Gold;此次它向“紫金矿业”出售Akyem金矿,也是其剥离计划的又一个实施项目而已。
截至2023年末,“纽蒙特”拟出售的标的公司(即“Newmont Golden Ridge Ltd”,拥有Akyem金矿项目100%权益)资产总额12.27亿美元,负债总额5.18亿美元,净资产7.09亿美元;2023年度实现销售收入5.74亿美元,净利润1.28亿美元。
针对此次收购,“紫金矿业”表示,交易符合公司发展战略,有利于进一步培厚公司黄金板块的资源储备,快速提高公司矿产金产量,助力公司未来五年规划产量目标的实现。
2023年,紫金矿业矿产金产量68吨;黄金业务销售收入占报告期内营业收入的42.09%(抵销后),毛利占集团毛利的25.35%。
今年5月,“紫金矿业”发布“五年发展规划”,根据最新的规划(较此前有一定更新),公司2025年、2028年矿产金目标分别为85吨、100-110吨。
同样在“紫金矿业”2023年年报的董事长致辞中,陈景河写道,面对世界的不确定性和货币泛滥,黄金是金融安全的“压舱石”。“紫金矿业”拥有苏里南罗斯贝尔金矿、哥伦比亚武里蒂卡金矿等一批世界级黄金资产;全球十大金矿之一的巴布亚新几内亚波格拉金矿已重新复产;加上一批中型金矿的建设,“紫金矿业”黄金产量将实现持续较快增长。